Sistema de vigilância comercial

Fortalece a confiança nos mercados financeiros A confiança é um dos ativos mais importantes de qualquer mercado, participante no mercado ou regulador. Sem confiança no mercado, os investidores escolherão outras alternativas para seus investimentos. A empresa Scila foi fundada no início de 2008. Todos os fundadores têm antecedentes de departamentos de vigilância ou trabalham com tecnologia transacional de alto rendimento no setor financeiro. Ao longo do rápido crescimento da empresa Scila, um forte foco foi mantido no recrutamento de talentos. Essa base sólida de conhecimento de domínio e tecnologia superior foi combinada com uma estratégia de independência de qualquer participante do mercado e sem dependência de capital externo. Essa estratégia muito deliberada deu à Scila o foco ea liberdade de desenvolver um produto inovador que ofereça um verdadeiro valor ao cliente. A Scila abraça o cliente não só como o árbitro final do que é um excelente produto de vigilância, mas também reconhece comentários e discussões com os clientes como a mercadoria valiosa que é. Scila considera a implantação da Scila Surveillance em um novo cliente, não como um fim em si, mas é o ponto de partida de uma parceria longa onde a entrega de um suporte excelente é tão importante quanto o próprio produto. As instalações de vigilância Scila e Scila em todo o mundo constituem uma parte importante da estrutura geral em reguladores, intercâmbios e empresas que mantêm a integridade do mercado, criam confiança nos mercados e, em última análise, protegem os investidores finais. A confiança é fundamental para uma troca, e a Vigilância Scila é usada por alguns dos principais mercados de troca e comércio em todo o mundo. Os usuários incluem New York Stock Exchange, Deutsche Brse (Eurex e Xetra), London Stock Exchange entre outros. Scila Surveillance é um sistema de alto rendimento em tempo real que pode processar milhões de transações por segundo. Os clientes podem escolher entre uma seleção de 100 regras de alerta e relatórios que podem ser personalizados. Participantes do mercado e corretores. Com nova legislação e quadro regulamentar como o Regulamento sobre abuso de mercado (MAR), REMIT e MIFID 2, há uma maior pressão sobre os participantes do mercado (como bancos, empresas comerciais e empresas de investimento) e corretores quando se trata de fiscalização do mercado. A Scila Surveillance é um sistema de vigilância de mercado em tempo real usado por participantes do mercado e corretores que negociam uma ampla gama de classes de ativos globalmente. Uma ampla seleção de regras de alerta padrão da indústria e protocolos padrão para conectividade garante uma implementação suave. Equities and Derivatives Trading A Scila Surveillance inclui funcionalidades específicas de mercado de ações e derivativos, como a capacidade de superar e consolidar mercados fragmentados (por exemplo, instrumentos negociados em múltiplos MTFs de intercâmbio), usar feeds de notícias e dados de comunicação eletrônica para detectar Insider Trading e Front-Running, Visualize as séries de opções e Derivados versus Instrumentos Subjacentes e uma ampla gama de regras especiais de alerta de derivativos. Comércio de energia e commodities A Scila Surveillance inclui a funcionalidade específica de mercados de energia e commodities, tais como monitoramento de posição, regras de alerta de produtos cruzados, replay da curva de mérito e relatórios comerciais padronizados. O sistema foi concebido para monitorar o comércio de produtos energéticos de acordo com o Regulamento de Abuso de Mercado (MAR) e o Regulamento sobre Integridade e Transparência do Mercado de Energia (REMIT). Os clientes comerciais de energia e commodities incluem reguladores, corretores e trocas. Comércio Fixo de Renda A Surveillance Scila inclui funcionalidades específicas de Renda Fixa, tais como Solicitação de Cotação (RFQ) e suporte de leilão especializado, preços teóricos (usados ​​nas regras de alerta e sobreposições) e a capacidade de usar referência histórica e dados de mercado como referência para instrumentos ilíquidos. Os clientes de negociação de renda fixa incluem trocas e alguns dos maiores corretores inter-negociantes em todo o mundo. Foreign Exchange Trading Scila Surveillance inclui funcionalidades específicas de Foreign Exchange, tais como pedido de cotação (RFQ), citações de fluxo, monitoramento, abuso de última aparência, frente-execução, mapa de calor e gráfico de relações comerciais. O sistema suporta totalmente Spot, Futures, Opções e combinações (por exemplo, estratégias) e pode processar milhões de transações por segundo em tempo real. Os clientes de comércio cambial incluem trocas, grandes plataformas de revendedores e corretores. A Surveillance Scila é uma solução chave para o mercado de troca de câmbio. Participantes comerciais e reguladores que buscam aplicar tecnologia moderna para obter uma rota perfeita desde a detecção precoce de abuso de mercado até evidências apresentáveis. A solução abrange todas as classes de ativos e modelos de mercado e foi implantada para mais de 30 clientes em 13 países desde 2008. Para atender às demandas do ambiente comercial moderno e mudar o cenário regulatório, a Surveillance Scila não apenas monitora os cenários tradicionais de abuso de mercado como Spoofing . Layering e Insider Trading. Mas também para negociação de alta freqüência, reconhecimento de padrões (com base em uma ampla gama de estatísticas comerciais) e melhor conformidade de execução. A Surveillance da Scila oferece tempo de entrega mais curto, menor custo total de propriedade e melhor experiência do usuário. O resultado é uma solução flexível e altamente eficiente com protocolos de conectividade padronizados, capazes de lidar com bilhões de transações todos os dias. O sistema pode ser implantado na premissa ou como uma opção hospedada, incluindo o gerenciamento completo de aplicativos. A Scila oferece uma tecnologia que provou ser extremamente bem-sucedida para alguns dos mais exigentes clientes de mercados financeiros do mundo. Na produção, a cobertura da classe de ativos inclui: Equities Equity Derivatives Exchange Produtos negociados Energia e Emissões Mercadorias Rendas fixas Mercado de dinheiro Câmbio Na produção, o modelo de mercado inclui: Negociação contínua na troca por balcão (OTC) Off Exchange Voice Trading Pedido de cotação (RFQ) Leilões (incluindo OpenClose, Fixings, Auxiliary Matching) Os modelos híbridos baseados em combinações da Vigilância Scila Surveillance Scila acima mencionada são uma solução de troca de mercado para trocas. Participantes comerciais e reguladores que buscam aplicar tecnologia moderna para obter uma rota perfeita desde a detecção precoce de abuso de mercado até evidências apresentáveis. A solução abrange todas as classes de ativos e modelos de mercado e foi implantada para mais de 30 clientes em 13 países desde 2008. Para atender às demandas do ambiente comercial moderno e mudar o cenário regulatório, a Surveillance Scila não apenas monitora os cenários tradicionais de abuso de mercado como Spoofing . Layering e Insider Trading. Mas também para negociação de alta freqüência, reconhecimento de padrões (com base em uma ampla gama de estatísticas comerciais) e melhor conformidade de execução. A Surveillance da Scila oferece tempo de entrega mais curto, menor custo total de propriedade e melhor experiência do usuário. O resultado é uma solução flexível e altamente eficiente com protocolos de conectividade padronizados, capazes de lidar com bilhões de transações todos os dias. O sistema pode ser implantado na premissa ou como uma opção hospedada, incluindo o gerenciamento completo de aplicativos. A Scila oferece uma tecnologia que provou ser extremamente bem-sucedida para alguns dos mais exigentes clientes de mercados financeiros do mundo. Na produção, a cobertura da classe de ativos inclui: Equities Equity Derivatives Exchange Produtos negociados Energia e Emissões Mercadorias Rendas fixas Mercado de dinheiro Câmbio Na produção, o modelo de mercado inclui: Negociação contínua na troca por balcão (OTC) Off Exchange Voice Trading Pedido de cotação (RFQ) Leilões (incluindo OpenClose, Fixings, Auxiliary Matching) Os modelos híbridos baseados em combinações da Bolsa de Valores de Nova York (NYSE), a maior e mais icônica das trocas mundiais, estão usando a tecnologia Scila para monitorar em tempo real todas as atividades comerciais. A NYSE utilizou a tecnologia de vigilância Scila desde 2017. Vigilância de mercado em tempo real de ações, títulos, opções e produtos vinculados a ações (ETFs, ETNs, etc.) Scila Vigilância de até 50 bilhões de mensagens diariamente Scila Surveillance monitora Reg NMS e troca por conformidade Deutsche Brse O grupo Deutsche Brse Group, um dos maiores grupos de câmbio da Europes e líder mundial em negociação de derivativos, está usando a tecnologia Scila para monitoramento em tempo real de todas as atividades de negociação realizadas na Eurex, Xetra e 360T. O Grupo Deutsche Brse utilizou a tecnologia de vigilância Scila desde 2018. Vigilância de mercado em tempo real da Xetra (Equities), Eurex (Derivativos) e 360T (Câmbio) Scila Processo de vigilância até 5 bilhões de mensagens diariamente Onde estamos agora a Era da Automação de Vigilância Comercial Pela primeira vez que as pessoas de conformidade e vigilância estão exigindo acesso a dados em vez de fugir com medo dela. A história das ferramentas de vigilância comercial pode não parecer interessante, mas Bill Nosal, chefe de gerenciamento estratégico de produtos, SMARTS, NASDAQ OMX, implora em diferir. No evento Wall Street amp. Analytics Edge, Nosal fez uma história de vigilância que demonstrou os avanços que a indústria fez nos últimos dois anos. A vigilância íngreme da curva de inovação ainda está subindo. No início, as disciplinas de vigilância e conformidade avançaram muito desde os primeiros dias de resposta à manipulação de mercado e alertas de informações privilegiadas. A pessoa responsável pela conformidade, uma vez descrita como uma generalista responsável pela compreensão dos regulamentos e certificando-se de que o negócio não estava entrando em problemas, agora é caracterizada pela mineração de dados e habilidades de detetive. Eu posso me lembrar como um oficial de conformidade, um dos meus colegas estava executando tipos de Excel nas tabelas todos os dias. E eles estavam fazendo o tipo depois do tipo após o tipo, lembrou Nosal. Eles nem sequer perceberam que não podiam apenas tipos primários, mas tipos secundários ou terciários. Pequenas coisas assim estavam consumindo toneladas de horas e não aproveitando as tecnologias, mesmo disponíveis então. O oficial de conformidade de antigamente era respondedor. Os vendedores no espaço competiam com o número de alertas que seus programas gerariam, detectando comportamentos como estacionamento, ramping, insider trading e comportamento geralmente com petiscos. As primeiras ferramentas de comunicação eletrônica detectaram palavras ruins ou sentimentos grosseiros, mal chegando ao conceito de colusão. Infelizmente, para as pessoas de conformidade, eles não podiam ir para casa até que tivessem apagado cada um dos alertas. Afinal, como disse a Nosal, o único pior do que não saber que você teve um problema na organização foi ter alertado que há um problema e não faz nada sobre isso. Uma metáfora para a vigilância comercial inicial É o que realmente aconteceu no setor de vigilância. Apesar das medidas preventivas e apesar de toda a capacidade de detecção ser produzida, as pessoas ainda seguiam em frente a essas barreiras. Eles estavam fazendo as coisas da maneira mais rápida. - Bill Nosal, chefe de gerenciamento estratégico de produtos, SMARTS, NASDAQ OMX O campo tornou-se mais emocionante com a implementação de ferramentas de análise de dados como sobreposições de mercado - sobreposição de atividade comercial com movimento de mercado. Isso permitiu o cumprimento dos mercados de repetição e ver o deck de pedidos - as ofertas e as ofertas, e onde os comerciantes estavam em execução. Foi a origem do movimento de grandes dados no setor de conformidade, mas foi bagunçado e o número de novos alertas foi esmagador. As ferramentas de vigilância deveriam documentar e detectar certos comportamentos, e sim, eles são bem-sucedidos na identificação de manipulação e insider trading, mas muitas vezes eles não têm o contexto do que esse indivíduo estava fazendo, diz Nosal. Para um efeito, o mesmo estava acontecendo no sidehellip de comunicações eletrônicas Chegou ao ponto em que eles estavam gerando tantos alertas que eles tinham que provar e-mails e mensagens instantâneas. As várias defesas dos mercados estavam reduzidas e a demanda por novas ferramentas. Uma era de automação Existem três tendências importantes que se adotaram nos últimos dois anos, que revolucionaram o papel da vigilância e cumprimento do comércio: 1) Uma mudança de mentalidade do que uma pessoa de vigilância deve fazer: houve um drama Alargamento do que precisa ser monitorado. Embora a detecção de comportamentos, como insider trading e manipulação de mercado, continue crucial, tornou-se uma pequena parte do papel como a variedade de classes de ativos a serem cobertas e o número de mecanismos automatizados explodiu. As iniciativas regulatórias ajudaram a impulsionar essa mudança. 2) As responsabilidades nas comunicações eletrônicas cresceram de forma dramática: com o advento dos canais de mídia social, as empresas estão tentando implementar procedimentos para impedir que os funcionários usem diferentes canais de mídia social ou para detectá-lo, explicou Nosal. Os empregados usarão esses canais de uma forma ou de outra, então ele se tornará crítico para monitorar esses diferentes tipos de coisas. 3) Demanda de dados: o que realmente mudou e criou essa mudança sísmica nos últimos dois anos é que, pela primeira vez, as pessoas de conformidade e as pessoas de vigilância estão exigindo acesso a dados em vez de fugir com medo dele, disse ele. E isso mesmo é o início de onde esta indústria de conformidade comercial vem adiante. Qual é o próximo: gerenciar a sobrecarga As ferramentas que permitem que pessoas de conformidade façam seu trabalho estão ficando mais amplas. Eles também ficaram um pouco confusos. Durante os últimos 2 anos, o setor viu uma rápida implantação do número de capacidades tecnológicas chave, uma das maiores sendo essa noção de análise de mercado cruzado, a capacidade de analisar a negociação e os valores mobiliários negociados em múltiplos intercâmbios e geografias múltiplas ao mesmo tempo E, o mais importante, a capacidade de analisar títulos relacionados, explicou. Como resultado, Nosal acredita que estava se movendo para uma era de gerenciamento de sobrecarga. O volume abrupto de alertas tem que ser gerenciado de forma mais eficiente. O novo software ainda irá realizar a análise, estabelecer controles preventivos e permitir que essas empresas alavancem enormes volumes de dados para evitar que ocorreram ocorrências de negligência e conformidade. Mas, mais importante ainda, quando você olha a abordagem de conformidade comercial inteligente máxima, ele poderá monitorar, armazenar e recuperar dados comerciais, dados de pedidos e dados de mercado, bem como todas as comunicações relevantes de todos os sistemas diferentes, ambos Internamente e externamente, e depois combinar essas coisas de forma adequada. Desta forma, você pode começar a ver uma imagem tremenda de onde os clientes encomendaram, onde a empresa trocou, o que as comunicações estavam acontecendo atrás entre o comerciante e esse cliente particular, que o cliente conhece, etc. Nosal diz essa descoberta de redes, a A capacidade de fazer isso com diferentes maneiras de analisar os dados, sem tanto olhar para o conteúdo de uma determinada comunicação, é a mudança inovadora na tecnologia de vigilância. Para utilizar isso, a mudança em que o papel de conformidade deve evoluir é algo mais diversificado e quantitativo. Hoje as empresas estão começando a contratar oficiais de conformidade sem experiência de conformidade, porque o que eles realmente estão procurando são recursos de dados - habilidades analíticas e quantitativas - e olhando para qualquer lugar que eles possam obtê-los. À medida que as tecnologias melhoram, elas permitem que pessoas de vigilância de conformidade se tornem pesquisadoras, pesquisadores e descobridores. A próxima grande área de vigilância preparada para a tecnologia de inovação avançada. Becca Lipman é editor sênior da tecnologia Wall Street. Ela escreve artigos de notícias em profundidade com foco em dados e conformidade importantes nos mercados de capitais. Ela se reúne regularmente com líderes de tecnologia da informação e inovadores e escreve sobre computação em nuvem, datacenters. Veja as soluções completas de BioSurveillance: Nasdaq SMARTS Com mais de 20 anos de experiência como benchmark do setor para plataformas de vigilância de mercado cruzado em tempo real e T 1, a tecnologia Nasdaq SMARTS Surveillance capacita vigilância e conformidade para 40 mercados, 11 reguladores e 100 participantes do mercado em todo 65 mercados a nível mundial. Escalável para milhões de transações e flexível para gerenciar uma série de fontes de dados únicas, a SMARTS Surveillance analisa holisticamente cenários em vários locais e classes de ativos. A solução efetivamente reúne os dados necessários através de feeds diretos dos locais de negociação e fornece visualizações intuitivas e alertas que destilam milhões de dados em um instantâneo facilmente legível para identificar eficientemente instâncias potencialmente abusivas. SMARTS A tecnologia de vigilância vai muito além de assinalar a caixa. A SMARTS Surveillance é apoiada por uma equipe de profissionais financeiros e tecnológicos incomparáveis ​​que têm uma compreensão profunda e uma visão da vigilância, supervisão e conformidade do mercado. Eles compreendem os problemas complexos associados à manutenção da integridade do mercado em trocas, reguladores e participantes do mercado e desenvolveram sistemas que podem atender aos requisitos multifacetados de hoje e são flexíveis o suficiente para se adaptarem aos requisitos futuros. A partir de recursos premiados para a vigilância do mercado e do comércio para ferramentas robustas de análise e gerenciamento de casos que permitem que as empresas conduzam proativamente a supervisão além do alerta para parcerias com líderes no espaço de monitoramento e análise de relacionamento do eComms, a Nasdaq fornece todas as ferramentas necessárias para manter profissionais de vigilância À frente dos comerciantes sofisticados que estão assistindo. A Nasdaq ajuda a garantir que os clientes estejam posicionados para atender às necessidades atuais e aderir aos requisitos futuros, fornecendo mercados, reguladores e instituições comerciais, tanto em vendas e vendas com vigilância SMARTS: SMARTS Soluções de Vigilância de Mercado SMARTS Surveillance de Mercado para Mercado e Reguladores SMARTS Trade Soluções de Vigilância SMARTS Vigilância Comercial para Participantes no Mercado SMARTS Vigilância Comercial para FX SMARTS Vigilância Comercial para Energia eComms Monitoramento Amp. Relação Forense SMARTS Trade Surveillance iQ e Analytics